CFDI y conciliación
¿Cómo trato la ganancia o pérdida cambiaria y qué tipo de cambio uso al cierre?
La respuesta
La LISR trata la ganancia o pérdida cambiaria devengada por la fluctuación de la moneda extranjera como interés (artículo 8): se acumula o se deduce devengada (artículos 18, fracción IX, y 25, fracción VII), dentro del límite del tipo de cambio del Banco de México publicado en el DOF para ese día. Vigente al 11 de noviembre de 2026.
Vigente al 11 de noviembre de 2026Verificado contra la biblioteca de Cumplida el 11 de noviembre de 2026
La fluctuación cambiaria en el ISR de la persona moral
| Concepto | Lo que dispone la ley | En la conciliación | Fundamento |
|---|---|---|---|
| Naturaleza | La ganancia o la pérdida cambiaria devengada por la fluctuación de la moneda extranjera, del principal y del interés, recibe el tratamiento de los intereses | Se acumula o se deduce con las reglas del interés | LISR 8 |
| Cuándo se acumula o se deduce | La ganancia, como interés devengado a favor en el ejercicio; la pérdida, como interés devengado a cargo; en los dos casos, sin ajuste alguno | Cuenta la devengada, no sólo la realizada al cobrar o pagar | LISR 8LISR 18-IXLISR 25-VII |
| Tipo de cambio que la limita | La ganancia no puede ser menor, ni la pérdida exceder, de la que resultaría con el tipo de cambio para solventar obligaciones en moneda extranjera pagaderas en México que publica el Banco de México en el DOF, correspondiente al día en que se percibe la ganancia o se sufre la pérdida | Si la contabilidad usó otro tipo de cambio, la diferencia es partida en conciliación | LISR 8 |
| Tipo de cambio para determinar contribuciones | El de adquisición de la moneda; sin adquisición, el que publica el Banco de México en el DOF el día anterior a la causación, o el último publicado | Rige la conversión de operaciones; la medición de la fluctuación tiene su regla en el artículo 8 de la LISR | CFF 20 |
| Monedas distintas al dólar | El tipo de cambio del dólar por la equivalencia en dólares de la moneda, según la tabla mensual del Banco de México | Se aplica a euros, yenes y demás | CFF 20 |
| Deudas con partes relacionadas del extranjero | No son deducibles los intereses de las deudas que excedan del triple del capital contable; el SAT extiende ese límite a la pérdida cambiaria de esas deudas | Se suma la pérdida cambiaria no deducible | LISR 28-XXVIICriterio 23/ISR/N |
La contabilidad mide la fluctuación con la NIF B-15, Conversión de monedas extranjeras, del CINIF (vigente desde el 1 de enero de 2008): es referencia contable, no ley, y la biblioteca de Cumplida no trae su texto. La ley no nombra el cierre del ejercicio: mide la ganancia o la pérdida con el tipo de cambio correspondiente al día en que se percibe o se sufre. El ejemplo de esta página usa tipos de cambio supuestos, no publicados.
Paso a paso
- Listar al cierre los saldos en moneda extranjera: cuentas por cobrar y por pagar, préstamos, bancos e intereses.
- Medir la fluctuación devengada de cada saldo con el tipo de cambio que fija el artículo 8 de la LISR para el día de la medición.
- Acumular la ganancia como interés a favor (artículo 18, fracción IX) y deducir la pérdida como interés a cargo (artículo 25, fracción VII).
- Revisar si la pérdida viene de deudas con partes relacionadas del extranjero que excedan del triple del capital contable (artículo 28, fracción XXVII).
- En la conciliación, ajustar la diferencia entre la fluctuación contable y la fiscal.
Del saldo en moneda extranjera al resultado fiscal
Errores frecuentes
- Acumular o deducir la fluctuación sólo cuando se cobra o se paga: el artículo 8 de la LISR la trata como interés, y los artículos 18 y 25 toman el interés devengado.
- Deducir una pérdida cambiaria mayor que la que resulta del tipo de cambio del Banco de México publicado en el DOF para ese día: el artículo 8 la limita.
- Deducir la pérdida cambiaria de un préstamo de una parte relacionada del extranjero sin revisar el límite del triple del capital contable (artículo 28, fracción XXVII, y criterio 23/ISR/N).
Fundamento
Ley del Impuesto sobre la Renta, artículo 8, sexto párrafo
«Se dará el tratamiento que esta Ley establece para los intereses, a las ganancias o pérdidas cambiarias, devengadas por la fluctuación de la moneda extranjera, incluyendo las correspondientes al principal y al interés mismo. La ganancia y la pérdida cambiaria no podrá ser menor ni exceder, respectivamente, de la que resultaría de considerar el tipo de cambio para solventar obligaciones denominadas en moneda extranjera pagaderas en la República Mexicana establecido por el Banco de México, que al efecto se publique en el Diario Oficial de la Federación, correspondiente al día en que se perciba la ganancia o se sufra la pérdida correspondiente.»
Vigente desde 1 de enero de 2022 · DOF 12 de noviembre de 2021 · leída el 11 de noviembre de 2026 · versión cmufmry4f002htznerelkj9rk
Ley del Impuesto sobre la Renta, artículo 18, primer párrafo y fracción IX
«Artículo 18. Para los efectos de este Título, se consideran ingresos acumulables, además de los señalados en otros artículos de esta Ley, los siguientes: [...] IX. Los intereses devengados a favor en el ejercicio, sin ajuste alguno. En el caso de intereses moratorios, a partir del cuarto mes se acumularán únicamente los efectivamente cobrados.»
Vigente desde 1 de enero de 2022 · DOF 12 de noviembre de 2021 · leída el 11 de noviembre de 2026 · versión cmufms66g003ytznejwrxeew3
Ley del Impuesto sobre la Renta, artículo 25, primer párrafo y fracción VII
«Artículo 25. Los contribuyentes podrán efectuar las deducciones siguientes: [...] VII. Los intereses devengados a cargo en el ejercicio, sin ajuste alguno. En el caso de los intereses moratorios, a partir del cuarto mes se deducirán únicamente los efectivamente pagados.»
Vigente desde 1 de enero de 2014 · DOF 11 de diciembre de 2013 · leída el 11 de noviembre de 2026 · versión cmufmsbri004ztzned6z6pkhh
Código Fiscal de la Federación, artículo 20, párrafos primero, tercero y sexto
«Artículo 20.- Las contribuciones y sus accesorios se causarán y pagarán en moneda nacional. Los pagos que deban efectuarse en el extranjero se podrán realizar en la moneda del país de que se trate. [...] Para determinar las contribuciones y sus accesorios se considerará el tipo de cambio a que se haya adquirido la moneda extranjera de que se trate y no habiendo adquisición, se estará al tipo de cambio que el Banco de México publique en el Diario Oficial de la Federación el día anterior a aquél en que se causen las contribuciones. Los días en que el Banco de México no publique dicho tipo de cambio se aplicará el último tipo de cambio publicado con anterioridad al día en que se causen las contribuciones. [...] La equivalencia del peso mexicano con monedas extranjeras distintas al dólar de los Estado Unidos de América que regirá para efectos fiscales, se calculará multiplicando el tipo de cambio a que se refiere el párrafo tercero del presente artículo, por el equivalente en dólares de la moneda de que se trate, de acuerdo con la tabla que mensualmente publique el Banco México durante la primera semana del mes inmediato siguiente a aquél al que corresponda.»
Vigente desde 1 de enero de 2024 · leída el 11 de noviembre de 2026 · versión cmufn05dp01eitzneensxu7tg
Ley del Impuesto sobre la Renta, artículo 28, fracción XXVII, primer párrafo
«XXVII. Los intereses que deriven del monto de las deudas del contribuyente que excedan del triple de su capital contable que provengan de deudas contraídas con partes relacionadas residentes en el extranjero en los términos del artículo 179 de esta Ley.»
Vigente desde 1 de enero de 2022 · DOF 12 de noviembre de 2021 · leída el 11 de noviembre de 2026 · versión cmv1gluty13r9i2lznhfg2xb7
Anexo 7 de la Resolución Miscelánea Fiscal para 2026, criterio normativo 23/ISR/N
«En consecuencia, las pérdidas cambiarias devengadas por la fluctuación de la moneda extranjera que deriven del monto de las deudas del contribuyente que excedan del triple de su capital contable, que provengan de deudas contraídas con partes relacionadas residentes en el extranjero en los términos del artículo 179 de la Ley del ISR, no son deducibles de conformidad con el artículo 28, fracción XXVII, primer párrafo de dicha Ley.»
Vigente desde 10 de enero de 2026 · leída el 11 de noviembre de 2026 · versión cmufpk0d80mlstznebuaqa13v
Preguntas relacionadas
¿Qué tipo de cambio uso al cierre del ejercicio?
Para la fluctuación, el artículo 8 de la LISR pone el límite: el tipo de cambio para solventar obligaciones en moneda extranjera pagaderas en México que el Banco de México publica en el DOF, correspondiente al día en que se percibe la ganancia o se sufre la pérdida. La ley no nombra el cierre: la ganancia o la pérdida devengada al último día del ejercicio no puede apartarse, en el sentido que fija el artículo 8, de la que resulta con el tipo de cambio de ese día. El artículo 20 del CFF, para determinar contribuciones, toma el de adquisición de la moneda o, sin adquisición, el publicado el día anterior a la causación.
¿Cómo queda con cifras de ejemplo?
Con cifras supuestas: una cuenta por pagar de 10,000.00 dólares registrada a 18.5000 pesos por dólar vale 185,000.00; si el tipo de cambio del día de la medición es 19.2000, vale 192,000.00, y la pérdida cambiaria devengada es de 7,000.00, deducible como interés a cargo (LISR 8 y 25, fracción VII), salvo el límite de la fracción XXVII del artículo 28.
¿Es deducible la pérdida cambiaria de un préstamo de mi matriz en el extranjero?
En la parte de las deudas con partes relacionadas residentes en el extranjero que exceda del triple del capital contable, no: el artículo 28, fracción XXVII, de la LISR no admite esos intereses y el criterio normativo 23/ISR/N del SAT incluye ahí la pérdida cambiaria. La documentación de esas operaciones, en /respuestas/partes-relacionadas.
¿Y si la operación es en euros?
La equivalencia se calcula multiplicando el tipo de cambio del dólar por el equivalente en dólares de la moneda, de la tabla que el Banco de México publica en la primera semana del mes siguiente (CFF 20, sexto párrafo).
¿Los saldos en moneda extranjera entran al ajuste anual por inflación?
El ajuste anual por inflación tiene sus propias reglas de qué es crédito, qué es deuda y cómo se valúan; esta página no las repite. El cálculo, en /respuestas/ajuste-anual-por-inflacion; la conciliación de la fluctuación con las demás partidas, en /respuestas/conciliacion-contable-fiscal.
Con Cumplida
Se calcula el ISR y se concilia renglón por renglón con el prellenado del SAT; cada diferencia se señala con su importe, y la decisión es del contador.
Auditoría fiscalCómo citar
Cumplida, «¿Cómo trato la ganancia o pérdida cambiaria y qué tipo de cambio uso al cierre?», cumplida.com/respuestas/fluctuacion-cambiaria, consultado el 11 de noviembre de 2026.
Información general a la fecha indicada. El criterio profesional para cada caso es del despacho.